Il curatore fallimentare di FTX: “Non hi mai visto nulla di simile”. E aveva gestito Enron….

Vi diamo una vaga idea del caos e dello scandalo che sta risultando dalla bancarotta dell’exchange FTX: il nuovo amministratore delegato e liquidatore di FTX, John Ray III,  ha anche supervisionato lo scioglimento e la liquidazione di Enron, per cui è un discreto esperto di buchi neri societari. Nonostante questo ha ammesso che “nella mia carriera non ho mai visto un così completo fallimento dei controlli aziendali e una così completa assenza di informazioni finanziarie affidabili come in questo caso“. Benvenuti nel miracolo degli exchange centralizzati e “Woke”.

Nel caso non fosse ancora abbastanza chiara la dimensione della frode di FTX , ha aggiunto che “dall’integrità compromessa dei sistemi e dalla carente supervisione normativa all’estero, alla concentrazione del controllo nelle mani di un gruppo molto ristretto di individui inesperti, non preparati e potenzialmente compromessi, ci troviamo in una  situazione è senza precedenti“.

Secondo Ray, ha individuato “solo una parte” dei beni digitali del Gruppo FTX che si spera di recuperare durante la bancarotta ex chapter 11. Finora hanno ottenuto circa un milione di dollari, cioè le briciole.  Poi  ha messo al sicuro circa 740 milioni di dollari di criptovalute in cold storage offline, un metodo di archiviazione progettato per prevenire gli hacker. Si tratta solo di una parte dei 10-50 miliardi di dollari di passività che la società ha rivelato nella sua dichiarazione di fallimento. Il buco è enorme.

Ma c’è di più: Ray ha detto che non ci si può fidare dei bilanci certificati della società, aggiungendo che i liquidatori stanno lavorando per ricostruire i bilanci delle entità legate a FTX a ritroso, dal basso..

Secondo Ray, FTX “non ha mantenuto un controllo centralizzato della propria liquidità” e non ha tenuto un elenco accurato dei conti bancari e dei firmatari dei conti, né ha prestato sufficiente attenzione all’affidabilità creditizia dei partner bancari. I consulenti non sanno ancora quanta liquidità avesse FTX Group quando ha presentato istanza di fallimento, ma finora hanno trovato circa 560 milioni di dollari attribuibili a varie entità FTX.

Sebbene i consulenti per la ristrutturazione abbiano il controllo di FTX da meno di una settimana, hanno visto abbastanza per dipingere la società di criptovalute come un’impresa profondamente difettosa. È difficile trovare documenti duraturi sul processo decisionale: Bankman-Fried comunicava spesso attraverso applicazioni che si autocancellavano in breve tempo e chiedeva ai dipendenti di fare lo stesso, secondo Ray.
I fondi aziendali di FTX Group sono stati utilizzati per acquistare case e altri oggetti personali per i dipendenti, ha detto Ray.

I fondi aziendali sono stati utilizzati anche per acquistare case e altri oggetti personali per i dipendenti e i consulenti, a volte a nome personale.

“Alle Bahamas, mi risulta che i fondi aziendali del Gruppo FTX siano stati utilizzati per acquistare case e altri oggetti personali per dipendenti e consulenti. Mi risulta che per alcune di queste transazioni non ci siano documenti di prestito e che alcune proprietà immobiliari siano state registrate a nome personale di questi dipendenti e consulenti nei registri delle Bahamas”, ha detto Ray, che ha anche osservato che la società non aveva un’adeguata governance aziendale e non ha mai tenuto riunioni del consiglio di amministrazione. Non c’era un elenco accurato dei conti bancari e dei firmatari dei conti, e non si prestava sufficiente attenzione all’affidabilità creditizia dei partner bancari.

L’archivio fa luce sulle pratiche commerciali approssimative, come i dipendenti di FTX che chiedevano di essere pagati attraverso una piattaforma di “chat” online “dove un gruppo eterogeneo di supervisori approvava gli esborsi rispondendo con emoji personalizzati”.